By Bitcoin Magazine - 2 years ago - เวลาอ่าน: 5 นาที
ตัวชี้วัดกำไรขาดทุนสามารถทำนายได้อย่างไร Bitcoin การชุมนุมราคา
ล่าสุด bitcoin การชุมนุมราคาแสดงให้เห็น การประเมินข้อมูลในห่วงโซ่เช่น bitcoin ตัวชี้วัดกำไร/ขาดทุนของอุปทานสามารถเป็นประโยชน์สำหรับผู้ค้า
ในเดือนพฤศจิกายน 10, 2021 bitcoin ตี ราคาสูงสุดตลอดกาลที่ 69,000 เหรียญสหรัฐตามอัตราแลกเปลี่ยน Bitstamp
เป็นเหตุการณ์ที่เหลือเชื่ออย่างแท้จริงที่ BTC สามารถปีนขึ้นไปได้สูงจนทำให้มูลค่าตลาดรวมของสินทรัพย์เพิ่มขึ้นเป็น 3 ล้านล้านเหรียญ ตามรายงานของ คอยน์เก็คโค. แต่เมื่อไม่นานมานี้ ในเดือนมิถุนายนและกรกฎาคมของปีนี้ สถานการณ์ดูไม่ค่อยสดใสนัก BTC ค่อนข้างอ่อนแอ อย่างน้อยก็สามารถสร้างความประทับใจให้กับหลาย ๆ คน และในบางจุด ดูเหมือนว่า BTC สามารถทดสอบระดับล่างที่ 12,000 ถึง 16,000 ดอลลาร์
และยังมีการพัฒนาอื่นๆ ที่อาจทำให้นักลงทุนรู้สึกกังวลในเวลานี้ เช่น การเรียกร้องของหน่วยงานกำกับดูแลของจีน การให้ความสนใจอย่างใกล้ชิดจากหน่วยงานกำกับดูแลของสหรัฐฯ แนวโน้มของนักลงทุนรายย่อยที่จะขายตื่นตระหนกต่อไป เป็นต้น
แต่สิ่งที่สกุลเงินดิจิทัลตัวแรกสอนเราอย่างแน่นอนคือราคานั้นคาดเดาได้ยาก แล้วเราควรได้รับคำแนะนำจากอะไร? มีกลยุทธ์การซื้อขายที่ยอดเยี่ยมมากมาย แต่วันนี้ฉันขอเสนอการวิเคราะห์ bitcoin โดยใช้เมตริกซัพพลายเชน
ในความเห็นของฉัน ตัวชี้วัดอุปทานทำได้ดีในการชุมนุมในปัจจุบัน และฉันคิดว่าพวกเขาจะยังคงสร้างสัญญาณอันมีค่าสำหรับเรา ซึ่งเหมาะสำหรับการวิเคราะห์
มาดูสองวิธีในการวิเคราะห์ BTC โดยใช้อุปทานในตัวชี้วัดกำไร/ขาดทุน แต่ก่อนอื่น ให้ฉันเตือนคุณถึงความหมายของคำศัพท์
เปอร์เซ็นต์ของอุปทาน BTC ในกำไร: นี่คือเปอร์เซ็นต์ของอุปทานหมุนเวียนในกำไร หรือกล่าวอีกนัยหนึ่งคือ เปอร์เซ็นต์ของที่มีอยู่ bitcoin ซึ่งราคาระหว่างการเคลื่อนไหวครั้งล่าสุดนั้นต่ำกว่าราคา BTC ปัจจุบัน โดยปกติ เมื่อเปอร์เซ็นต์ที่ล้นหลามของอุปทาน BTC ทั้งหมดนั้นทำกำไรได้ นั่นหมายความว่าตลาดกำลังประสบกับวงจรขาขึ้นหรือกำลังจะเห็นการขึ้นสู่ขาขึ้น ช่วงเวลาที่เหรียญสามารถทำกำไรได้ตั้งแต่หลายสัปดาห์จนถึงหลายเดือนก่อนที่จะมีการปรับฐานขาลงที่สังเกตได้ในตลาด ตัวบ่งชี้จะขึ้นอยู่กับค่า UTXO
เปอร์เซ็นต์ของอุปทาน BTC ที่สูญเสีย: นี่แสดงถึงจำนวนที่แน่นอนของ bitcoin ในเครือข่ายที่กำลังขาดทุนอยู่ (เช่น เมื่อมีการย้ายครั้งล่าสุด ราคาของพวกเขาจะสูงกว่าราคา BTC ปัจจุบัน) เมตริกนี้ช่วยเน้นย้ำถึงจุดต่ำสุดของตลาดโดยแนะนำว่าเมื่อใดที่นักลงทุนอาจพร้อมที่จะกลับเข้าสู่ตลาดอีกครั้ง เปอร์เซ็นต์ของอุปทาน BTC ที่ขาดทุนนั้นไม่ได้คำนึงถึงจำนวนที่สูญเสีย เมตริกนี้ยังอิงตามค่า UTXO
การวิเคราะห์อุปทาน BTC ในกำไร/ขาดทุนโดยใช้เส้นแนวโน้มทางเทคนิค
พื้นฐานสำหรับวิธีนี้ ฉันใช้เปอร์เซ็นต์สุทธิของอุปทาน BTC ในเมตริกกำไร/ขาดทุน ฉันใช้การตั้งค่าเพิ่มเติมในรูปแบบของเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ธรรมดา 21 วัน เพื่อหลีกเลี่ยงเอฟเฟกต์ฟันเลื่อยของจอแสดงผลและวิเคราะห์ได้สะดวกยิ่งขึ้น ทุกคนสามารถสร้างการตั้งค่าข้อมูลที่เหมือนกันในบัญชีของผู้ให้บริการข้อมูลบล็อคเชน เช่น Glassnode, CryptoQuant เป็นต้น
หลังจากกำหนดค่าตัวบ่งชี้ จำเป็นต้องใช้วิธีการวิเคราะห์ทางเทคนิค โดยเฉพาะเส้นแนวโน้ม อย่างไรก็ตาม ฉันแทบไม่เคยเห็นนักเทรดเริ่มใช้เส้นแนวโน้มในข้อมูลบนเครือข่าย ในความเห็นของฉัน นี่เป็นการกำกับดูแลที่สำคัญ เนื่องจากเราสามารถรับสัญญาณที่มีประสิทธิภาพมากได้โดยการทำเช่นนั้น
การตีความ Bitcoin จัดหากำไร
เมื่ออุปทานที่ทำกำไรได้อย่างสม่ำเสมอในช่วงระหว่าง 90% ถึง 99% หมายความว่า BTC มีแนวโน้มที่จะเริ่มเติบโตแบบพาราโบลา เมื่อเส้นอุปทานที่ทำกำไรได้ทำลายเส้นแนวโน้มของมัน (ทำเครื่องหมายด้วยวงกลมสีเทาอ่อน) แสดงว่า bitcoin ได้เสร็จสิ้นการเติบโตในระดับโลกหรือระดับท้องถิ่นแล้ว และกำลังจะเข้าสู่ภาวะถดถอยในไม่ช้า
ส่วนใหญ่มักจะราคาสูงสุดของ bitcoin และช่วงเวลาที่เส้นอุปทานทะลุแนวรับจะแตกต่างกันไปเป็นเวลาหลายวัน นอกจากนี้ยังมีบางครั้งที่เส้นอุปทานที่ทำกำไรได้เพิ่มขึ้นถึงระดับที่ใกล้เคียงกับ 90% ถึง 99% และไม่อยู่ที่นั่นเป็นเวลานาน หลังจากนั้นเส้นแนวโน้มจะพัง และราคา BTC เริ่มลดลง
คุณสามารถตรวจสอบแผนภูมิด้านล่าง:
ที่มา: CryptoQuantการตีความ Bitcoin อุปทานในการสูญเสีย
ในตัวอย่างของอุปทานที่ไม่สามารถทำกำไรได้ เราจะเห็นได้ว่าระดับการสูญเสียที่สำคัญคือ 50% เส้นอุปทานแทบไม่สูงขึ้นเลย และไม่มีช่วงเวลาของการควบรวมกิจการที่สดใส
ตัวชี้วัดการสูญเสีย (บนเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 21 วัน) ช่วยให้เราสามารถระบุโซนยอมแพ้ซึ่งสร้างสัญญาณซื้อ BTC (วงกลมสีเทาอ่อน) วิธีการใช้เส้นแนวโน้มจะเหมือนกับตัวอย่างข้างต้นที่มีอุปทานที่ทำกำไรได้ ควรสังเกตในตัวอย่างลงวันที่ 29 กรกฎาคม 2021 โดยที่ค่าของเมตริกไม่ถึงระดับที่ต้องการประมาณ 50% ที่นั่น สิ่งที่ฉันเรียกว่า "จุดตัด" ของเส้นโค้งของอุปทานที่ทำกำไรและไม่ได้กำไร ซึ่งให้สัญญาณซื้อเนื่องจากการยอมจำนนของเทรดเดอร์
ที่มา: CryptoQuantการใช้วิธีนี้ดูเหมือนจะมีประโยชน์ไม่เพียงแต่สำหรับการวิเคราะห์ในระยะยาว แต่ยังยอดเยี่ยมสำหรับการวิเคราะห์ระยะสั้นและระยะกลางด้วยเช่นกัน
การประเมินเปอร์เซ็นต์สุทธิของการจัดหา BTC ในกำไร/ขาดทุน
ในบางครั้ง ในชุมชนคริปโตเคอเรนซี (cryptocurrency) อันกว้างใหญ่นั้น ฉันพบว่าเปอร์เซ็นต์ของอุปทาน BTC ในผลกำไรที่มากกว่า 90% เป็นปัจจัยขาลง ฉันเข้าใจว่าทำไมคนบางคนถึงมีความคิดเห็นเช่นนี้ได้ แต่ก็ไม่เป็นความจริงทั้งหมด
หากต้องการทราบว่าอุปทานที่ทำกำไรนั้นเป็นตลาดกระทิงหรือไม่ เราต้องเปรียบเทียบกับทุนสำรองการแลกเปลี่ยน BTC เช่นเดียวกับการไหลเข้า/ออก (NetFlow) วิธีนี้เหมาะสำหรับความเข้าใจเกี่ยวกับ . ระยะกลางถึงระยะยาว bitcoin การเคลื่อนไหวของราคา
เงื่อนไขของรูปแบบรั้นมีดังนี้:
BTC ไหลออกอย่างมีนัยสำคัญจากการแลกเปลี่ยน crypto สำรอง BTC ลดลง อุปทานที่มีกำไรสูงกว่า 80% ถึง 90% โดยเฉลี่ยแผนภูมิด้านล่างแสดงตัวอย่างสองสามตัวอย่าง (พื้นที่สี่เหลี่ยมสีขาว) ซึ่งตรงตามเงื่อนไขทั้งหมดสำหรับการวิ่งกระทิง
ที่มา: CryptoQuantในกรณีอื่นๆ ทั้งหมด เมื่อไม่มีการไหลออกของ BTC อย่างมีนัยสำคัญ หรือแม้กระทั่งแม้ว่าจะมีความแข็งแกร่งที่แตกต่างกันเข้ามา และปริมาณสำรองที่เพิ่มขึ้นของ BTC ในการแลกเปลี่ยนสกุลเงินดิจิทัลนั้นกำลังเห็นอุปทานที่ไม่ทำกำไรเพิ่มขึ้นพร้อม ๆ กัน สิ่งนี้บ่งชี้ถึงอารมณ์ที่ตกต่ำของ ผู้ค้า หลังจากนั้น การยอมจำนนของเทรดเดอร์มักจะเกิดขึ้น (ระบุด้วยวงกลมสีเหลืองอ่อนด้านล่าง) ซึ่งแสดงให้เห็นถึงการเข้าถึงจุดต่ำสุดในพื้นที่หรือระดับโลก
ที่มา: CryptoQuantโดยสรุป ผมอยากจะบอกว่าจนถึงตอนนี้ นักเทรดมืออาชีพและมือใหม่จำนวนมากในโลกของสกุลเงินดิจิทัลยังคงเพิกเฉยต่อคุณค่าของข้อมูลบล็อคเชน (on-chain) ดูเหมือนว่าข้อมูลในสายโซ่ (ส่วนใหญ่เกี่ยวข้องกับตัวชี้วัดอุปทาน) สมควรได้รับความสนใจมากขึ้นและการศึกษาที่ลึกซึ้งยิ่งขึ้น เนื่องจากข้อมูลนี้ทำงานได้ดีในการชุมนุมของตลาดกระทิงในปัจจุบัน ฉันคิดว่าตัวชี้วัดเหล่านี้จะยังคงแสดงตัวเองว่ามีคุณค่าในลักษณะนี้
นี่คือแขกโพสต์โดย Baro Virtual ความคิดเห็นที่แสดงออกมาเป็นความคิดเห็นของตนเองทั้งหมด และไม่จำเป็นต้องสะท้อนถึงความคิดเห็นของ BTC Inc หรือ Bitcoin นิตยสาร.
ต้นฉบับ: Bitcoin นิตยสาร