By Bitcoin.com - před 1 rokem - Doba čtení: 4 minuty
Pád Medici Bank: Lekce o bankovnictví frakčních rezerv z Itálie 15. století
Uprostřed bankovního chaosu 21. století se někteří ohlíží zpět před více než 600 lety k Medici Bank – jedné z nejmocnějších bank své doby. Založila svou činnost a stala se jednou z nejrespektovanějších bank v Evropě během svého rozkvětu a prominentní italská rodina bankéřů byla prvními osvojiteli bankovnictví částečných rezerv, praxe, o které zákazníci Medici Bank nevěděli, a která nakonec vedla k finančnímu bankovnictví. selhání instituce.
„Nic nového“ – Jak je selhání banky Medici stále velmi důležité pro dnešní moderní bankovní praktiky
Zhroucení tří velkých bank v polovině března 2023 způsobilo lidem to zkoumat rizika částečné rezervní bankovnictví. Praxe bankovnictví částečných rezerv je v zásadě taková, že finanční instituce drží v bance pouze zlomek vkladů a zbývající prostředky se používají k půjčování nebo investování za účelem získání výnosu. Jeden z prvních známých Příklady bankovnictví částečných rezerv byla Medici Bank, založená ve Florencii v Itálii v roce 1397 Giovanni di Bicci de' Medici.
V prvních pěti letech fungování Medici Bank rychle rostla a před zánikem finanční instituce založila pobočky po celé západní Evropě. Podobně jako bankéři v začátek 20. století jako JP Morgan, Jacob Schiff, Paul Warburg a George F. Baker byli členové rodu Medici extrémně mocní. Medici Bank byla známá jako jeden z největších obchodních podniků během renesance, ale nakonec selhala po téměř 100 letech provozu.
Philip J. Weights, prezident Švýcarské finanční a technologické asociace (SFTA), vysvětlil v a Příspěvek na Linkedinu 2015 jak váha „nadměrného půjčování“ a „nedostatečných rezerv“ vedla ke konečnému zániku banky. Podle knihy Raymonda De Roovera „The Rise and Decline of the Medici Bank (1397-1494)“, vydané v roce 1963, byla likvidita problémem od samého počátku banky. De Rooverova kniha podrobně popisuje, že rezervy Mediciů držely méně než 10 % vkladů kvůli manažerským schopnostem členů rodiny.
Projekt 380stránková kniha vysvětluje, jak Medici Bank zažila období úpadku mezi lety 1463 a 1490 kvůli pochybným a zkorumpovaným bankovním praktikám. Podvodné plány způsobily, že několik poboček Medici bylo zlikvidováno a prodáno jiným bankám. De Roover tvrdil, že přestože byl Francesco Sassetti prominentním členem rodu Medicejských a úspěšným bankéřem, „nedokázal se vyhnout katastrofální likvidaci poboček v Bruggách, Londýně a Miláně“. De Rooverova kniha poznamenává, že významné půjčky byly populární praktikou, která sbírala vysoké úrokové sazby.
Floriny, zlaté mince ražené Republikou Florencie, byly často drženy v rozvaze Medici Bank. Nedostatek rezerv byl však trvalým zdrojem frustrace jak pro bankovní partnery Medici, tak pro vládní úředníky a zákazníky. V roce 2018 redakční na bigthink.com autor Mike Colagrossi popsal, že „právě díky pokrokům a finančním řešením, jako jsou tato, se banka Medici stala tak mocnou“, protože Mediciové dostávali vysoké úroky z půjčených plateb. Colagrossi poznamenává, že k pádu banky došlo po smrti Cosima Mediciho v roce 1464, který byl v té době šéfem banky.
Po pádu tří velkých bank v roce 2023 Jim Bianco, prezident Bianco Research, firmy, která se specializuje na makroanalýzu pro institucionální investory, vysvětlil, jak bankovnictví částečných rezerv „vynalezli Mediciové ve Florencii na konci 15. století“. V jeho Twitter příspěvek, Bianco také zmiňuje „tupence“ scéna v 1960. letech 1930. století hudební film Disney „Mary Poppins“ a scéna z banky „It's a Wonderful Life“ natočená ve XNUMX. letech, kde se uvádí, že „toto všechno jsou stále velmi relevantní zobrazení toho, co se dnes děje“.
Bianco se vyjádřil:
Nic, co se děje, není nové. Náš bankovní systém je starý několik set let a tyto problémy má neustále.
Podvojné účetnictví — nový systém účetnictví
Bianco to také zmínil podvojné účetnictví byla „technologie“ používaná k umožnění bankovních praktik částečných rezerv banky Medici. Schéma podvojného účetnictví zahrnuje účetní knihu, která zaznamenává debety i kredity a je stále používána v dnešním moderním finančním světě. Františkánský mnich Luca Pacioli tehdy napsal knihu o podvojném účetnictví s pomoc od známého renesančního umělce Leonarda da Vinciho. Přestože Pacioli a da Vinci netvrdili, že vynalezli nový systém, jejich výzkum vedl k širšímu a strukturovanějšímu použití podvojného účetnictví, které se používá dodnes.
Brzy poté, co byla metoda popularizována, Giovanni de Medici implementoval koncept do své rodinné banky. To umožnilo House of Medici operovat s méně než 10 % vkladů a rozšířit své úvěrové praktiky široko daleko, dokud likvidita úplně nevyschla. O více než 600 let později anonymní osoba nebo skupina pustil papír která představila koncept vedení trojího účetnictví. Kromě záznamů o debetech a kreditech byla přidána třetí složka, kterou je kryptografická účtenka ověřená třetí stranou pro ověření záznamů v hlavní knize.
Vynález Satoshi Nakamota vytvořil systém, ve kterém nyní, když existuje vylepšené účetní schéma hlavní knihy, není třeba důvěřovat systému podvojného účetnictví. Jednoduchý nebo podvojný účetní systém může být padělán a manipulován, ale do kryptografického ujištění ze systému trojího účetnictví je mnohem těžší přidat podvodná data. Zatímco Bianco má pravdu, že na způsobu, jakým dnes bankéři fungují, není nic nového, ve srovnání s dobou Medicejských, Nakamotův vynález dal světu novou metodu účetnictví, která jej může hodně změnit, stejně jako vynález podvojného účetnictví. účetnictví provedlo.
Jaké poučení si lze vzít z pádu Medici Bank? Podělte se o své myšlenky v sekci komentářů níže.
Původní zdroj: Bitcoin.com